25.2 миноносцы "Стерегущий" и "Решительный", выйдя из Порт-Артура для разведки, у восточного побережья п-ова Квантун (Гуандун) встретились с японскими миноносцами и отошли к о-ву Дасаньшаньдао. Около 6 ч. 26.2 в проливе Лаотешань они были атакованы четырьмя японскими миноносцами, к которым впоследствии присоединились легкие крейсера "Унтозе" и "Токива". Японские корабли, ведя интенсивный огонь, начали окружать русские миноносцы. "Решительный" (командир капитан 2 ранга Ф.Э. Боссе) пошел на прорыв и, повредив 2 миноносца противника, прорвался к Порт-Артуру.
      "Стерегущий" из-за повреждения машин не мог развить полный ход, но продолжал мужественно сражаться. Осколками снаряда смертельно ранило командира корабля лейтенанта А.С. Сергеева. Были разрушены оба котла, ходовая рубка и повреждены все орудия. Погибли почти все офицеры и матросы. Оставшиеся в живых матросы прибили гвоздями к мачте Андреевский флаг, а смертельно раненый сигнальщик В. Крутов выбросил за борт секретный свод сигналов. Противник тоже понес урон. Получив до 30 прямых попаданий, окутался паром и отошел миноносец "Акебоно", отстал "Сазанами", получивший 10 пробоин. Японцы взяли "Стерегущий" на буксир, но увести его врагам не удалось. Матросы И. Бухарев и В. Новиков, открыв кингстоны, затопили корабль.
      В память о подвиге экипажа "Стерегущего" в 1911 в Санкт-Петербурге был установлен памятник, а имя прославленного миноносца по традиции присваивалось новым кораблям Российского и Советского флота.